Отправил: Олег , Ср , 12 Авг 1998 в 12:11 MSK
в ответ на: Re: Механические торговые системы, которое отправил ТРЕЙДЕР Вт , 11 Авг 1998 в 15:55 MSK:
Названная система называется Мартингейл и в ее классическом (казиношном) варианте требует удвоения ставки (кстати, именно поэтому размер максимальной ставки лимитирован в казино). По ней написана масса книг, поэтому я не буду отбивать чужого хлеба, изложу лишь резюме - она не работает. Причина - в комиссии 1), слиппадже 2) и высокой вероятности "положить счет", что доказано Ralph Vince в его работе по оптимальному f. В приведенном примере риск, хоть и ограничен, но ЧРЕЗВЫЧАЙНО велик - 15% за операцию. Это сумасшедший риск, противоречащий всем правилам риск-менеджмента. Кстати, математически доказано, что ней тральная позиция по опционам (продажа далеких Calls и Puts) прибыльна ВСЕГДА, но! - при одном условии - бесконечно большом капитале.
Олег.